オリオンビール株式会社（409A）
ラジ株ナビ株価チャート
J-Quants の鍵の登録で使えます
理想株価
理想株価レンジ(ラジ株ナビモデル)
適正- 緑：0円から資産価値まで
- 橙：資産価値から理論株価まで（資産価値を上回る分）
- 資産価値273 円
- 理論株価＝上限株価1022 円α -19.9%
上限株価は理論株価と同じ値（上限α も同じ）
- 決算時株価1276 円
PER×EPSベース
- 事業価値750 円
- 配当価値272 円
- 合計＝理論株価1022 円
実力EPSは、特別利益 10.5億円・特別損失 0.8億円を除いて試算した当社の値です（会社の公表値ではありません）。
- 特別利益（合計）−10.5億円−18.3円
- 特別損失（合計）+0.8億円+1.3円
財務サマリー
6軸スコア
食料品の中で
31位 / 123社
オリオンビールをAIに分析させる
Claude・ChatGPTで「オリオンビールを分析して」と話しかけるだけ。
- 無料で1日100回
- APIキー不要
業績・配当の推移（直近1期）
直近1期の流れ
決算の読み方
全1段数字の動きを、順番に読み解きます。
1.配当の持続性予想配当性向 51%／FCF 12.3億円＜配当 44.8億円
予想の配当性向は 50.9%で、2026年3月期は全投資後の FCF が配当の支払額を下回りました（営業CF − 設備投資でも下回っています）（3期続いたかは見ていません）。配当性向は 2026年3月期 49.7%（有報）、2027年3月期の会社予想では 50.9%（予想の1株配当 34円 ÷ 予想 EPS 66.83円）です。全投資後の FCF（営業CF ＋ 投資CF）と配当の支払額は、2026年3月期 12.3億円・44.8億円です。営業CF − 設備投資（有形・無形固定資産の取得）は、2026年3月期 −19.5億円です。3期分の FCF と配当の支払額がそろわない（欄が無い、または1年違いの期でない）ため、3期続いているかは見ていません。2026年3月期の自己株式の取得（自社株買い。単元未満株の買取りを含む）は 0円です。
FCF は財務サマリーと同じ 営業CF ＋ 投資CF（買収・有価証券の取得なども入る全投資の後）、設備投資はキャッシュ・フロー計算書の有形・無形固定資産の取得、配当の支払額は有報のキャッシュ・フロー計算書の値です。予想の配当性向は最新の会社予想の1株配当 ÷ 予想 EPS です。配当予想は 2026-08-10 の第1四半期の短信の値です。
出していない段：何が起きた・利益率の中身・先行投資・人件費・どこで・会社の説明・稼ぐ力・お金の流れ・在庫と運転資本・設備投資・のれん・借入と財務レバレッジ・利払い（材料が取れていない：前期の有報が無い）
出典: EDINET 有価証券報告書の数値（連結財務諸表を作る会社は連結、作らない会社は単体）
業種内の位置づけ
食料品 123社中 31位（総合60点）
業種の中央値との比較
| 指標 | この会社 | 業種の中央値 | 順位 |
|---|---|---|---|
| 収益性 | |||
| ROE | 19.5% | 7.3% | 123社中9位 |
| ROA | 8.3% | 4.0% | 123社中13位 |
| ROIC | 8.8% | 4.6% | 122社中19位 |
| 営業利益率 | 14.5% | 4.3% | 122社中7位 |
| 純利益率 | 12.3% | 3.4% | 123社中9位 |
| 粗利率 | 51.8% | 28.4% | 122社中11位 |
| 安全性 | |||
| 自己資本比率 | 41.9% | 56.2% | 123社中103位 |
| D/Eレシオ | 88.5% | 24.2% | 123社中14位 |
| 流動比率 | 225.5% | 184.7% | 123社中36位 |
| 効率 | |||
|---|---|---|---|
| 総資産回転率 | 0.67回 | 1.09回 | 123社中108位 |
| 成長 | |||
| 売上高成長率 | — | 3.4% | 値なし |
| 営業利益の成長率 | — | 5.8% | 値なし |
| 純利益の成長率 | — | 10.2% | 値なし |
| EPSの成長率 | — | 11.6% | 値なし |
| 売上高CAGR（3年） | — | 4.8% | 値なし |
| 営業利益CAGR（3年） | — | 13.7% | 値なし |
| EPS CAGR（3年） | — | 14.9% | 値なし |
| 還元・評価 | |||
| PER | 14.4倍 | 17.6倍 | 115社中74位 |
| PBR | 2.92倍 | 1.20倍 | 121社中12位 |
| 配当利回り | 3.45% | 2.09% | 113社中22位 |
| 配当性向 | 49.7% | 36.1% | 108社中27位 |
| DOE | 10.1% | 2.5% | 114社中4位 |
順位は値の大きい順で、優劣の判定ではありません。PER・PBR・配当利回りは決算時点の擬似株価ベースです。 成長率は前期の値が小さいと極端な値になります。 3年CAGRは3期前と最新期の値がともにプラスの会社だけで計算しています。
四半期の進捗率
決算の読み方（今期の進み具合）
2027年3月期の進み具合（第1四半期・2026-08-10 時点）
【進捗低め】営業益の計画進捗21.9%（前年同期の実績構成比24.9%）。下期の計画利益率13.0%。
会社予想は 売上 311億円（前期比 +5%）・営業利益 43.5億円（同 +1%）。
第1四半期の営業利益の計画進捗（通期の会社予想に対する累計の割合）は 21.9%で、前年同期の実績構成比（前期の通期実績に対する前年同期の累計の割合）の 24.9%より低い水準です。
営業利益の差は −3.0pt、売上は計画進捗 23.1%（前年同期の実績構成比 23.7%）。
会社が計画している下期の金額は、売上 151億円・営業利益 19.6億円です（通期予想 − 上期予想）。
上期の予想の 0.9倍の売上で、営業利益率は上期 14.9% → 下期 13.0%。2026年3月期の通期は 14.5%でした。
今期の進み具合
全3段会社予想に対する進みを、順番に読み解きます。
1.進み具合営業益 計画進捗 21.9%↓（前年同期の実績構成比 24.9%）・累計は前年同期比 −11.4%
会社予想は 売上 311億円（前期比 +5%）・営業利益 43.5億円（同 +1%）。
2.前年との比較前年同期の実績構成比より低い（売上は計画進捗 23.1%／前年同期の実績構成比 23.7%）
第1四半期の営業利益の計画進捗（通期の会社予想に対する累計の割合）は 21.9%で、前年同期の実績構成比（前期の通期実績に対する前年同期の累計の割合）の 24.9%より低い水準です。営業利益の差は −3.0pt、売上は計画進捗 23.1%（前年同期の実績構成比 23.7%）。営業利益の累計は前年同期比 −11.4%、通期予想は前期比 +0.9%です。累計は前年同期より減っている一方、通期予想は前期より増える計画のため、前年同期の実績構成比より低くなっています。
昨年同時期は、前年同期の累計 ÷ 前期の通期実績で計算した季節性のめやすです（昨年の期中の会社予想は持っていないため）。比べているのは前年1年だけです。
3.下期の計画利益率 14.9%→13.0%・売上は上期の予想の0.9倍
会社が計画している下期の金額は、売上 151億円・営業利益 19.6億円です（通期予想 − 上期予想）。
上期の予想の 0.9倍の売上で、営業利益率は上期 14.9% → 下期 13.0%。2026年3月期の通期は 14.5%でした。下期だけで、有報のある期で最高の通期売上（2026年3月期 297億円）の 51%を売る計画です。前年の上期と下期の比率はまだ比べられません（前年の上期の実績は、今期の第2四半期の短信が出てから入ります）。
下期の計画の額 ＝ 通期予想 − 上期予想（最新の会社予想）。
出していない段：2段は目立つ動きなし
基準：2026-08-10 第1四半期の短信
市場予想（コンセンサス）との比較・今の株価と需給・決算説明会の発言は扱っていません。
各四半期を単独で取り出した実額と、通期予想に対する進捗率です。進捗率は昨年同時期の進捗率と比較し、季節性の影響を打ち消して評価しています。
単位: 億円（EPSのみ円）
| 四半期 | 売上 | 営業益 | 経常益 | 純益 | EPS |
|---|---|---|---|---|---|
| Q1単独 | 71.9+2.0% | 9.5-11.4% | 9.7-10.8% | 6.5-56.1% | 15.47-57.6% |
| Q1累計 | 71.9+2.0% | 9.5-11.4% | 9.7-10.8% | 6.5-56.1% | 15.47-57.6% |
| Q2未発表 | 昨年53.1% | 昨年63.0% | 昨年63.5% | 昨年69.9% | — |
| Q3未発表 | 昨年79.3% | 昨年96.9% | 昨年97.5% | 昨年96.0% | — |
| Q4未発表 | 昨年100.1% | 昨年103.7% | 昨年104.1% | 昨年104.9% | — |
| 通期予想 | 311.2 | 43.5 | 41.9 | 29.3 | — |
| 進捗率 | 23.1%並み | 21.9%遅い | 23.1%遅い | 22.3%遅い | — |
単独は「その四半期だけ」、累計は「期首からその四半期まで」（Q4 の累計は通期の実績）。数字の下は前年の同じ期間との比較です。進捗率の下の「速い・並み・遅い」は、昨年同時期の進捗率との比較です。
| 指標 | 区分 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 通期予想 | 進捗率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 単独 | 71.9億円+2.0% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 311.2億円 | 23.1%例年並み昨年23.7% |
| 累計 | 71.9億円+2.0% | 昨年 53.1% | 昨年 79.3% | 昨年 100.1% | |||
| 営業利益 | 単独 | 9.5億円-11.4% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 43.5億円 | 21.9%例年より遅い昨年24.9% |
| 累計 | 9.5億円-11.4% | 昨年 63.0% | 昨年 96.9% | 昨年 103.7% | |||
| 経常利益 | 単独 | 9.7億円-10.8% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 41.9億円 | 23.1%例年より遅い昨年26.3% |
| 累計 | 9.7億円-10.8% | 昨年 63.5% | 昨年 97.5% | 昨年 104.1% | |||
| 純利益 | 単独 | 6.5億円-56.1% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 29.3億円 | 22.3%例年より遅い昨年40.9% |
| 累計 | 6.5億円-56.1% | 昨年 69.9% | 昨年 96.0% | 昨年 104.9% | |||
| EPS | 単独 | 15.47円-57.6% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | --- | --- |
| 累計 | 15.47円-57.6% |
単独は「その四半期だけ（3か月）」、累計は「期首からその四半期まで」（Q4 の累計は通期の実績）。前年比は、単独は前年の同じ四半期、累計は前年の同じ期間の累計と比べています。前の四半期の累計が無い単独は計算できず「未取得」です。
オリオンビール株式会社の概要
オリオンビール株式会社（証券コード 409A）の財務スコアと主要指標を確認できるページです。最新決算期（2026-03-31）のデータによると、ROE19.5%は高水準で、資本効率の良さが際立つ。また、自己資本比率41.9%は標準的な水準。また、本業の高い収益力がROEにも反映されている。EDINETの有価証券報告書データをもとに、日本株の投資判断に必要な指標を整理しています。
主要指標
- 配当利回り: 3.4%
- ROE: 19.5%
- 自己資本比率: 41.9%
- 営業利益率: 14.5%
- PER: 14.40倍
- PBR: 2.92倍
業績・配当の推移（直近1期）
決算の読み方（全1段）
配当の持続性
予想配当性向 51%／FCF 12.3億円＜配当 44.8億円
出典: EDINET 有価証券報告書の数値（連結財務諸表を作る会社は連結、作らない会社は単体）
業種内の位置づけ
食料品 123社中 31位（総合60点）
6軸スコア: 割安度42（やや割高）・稼ぐ力77（高収益）・成長性50（安定成長）・安全性65（標準）・還元力55（標準）・事業独占力70（独占的）
業種（食料品）の中央値との比較: ROE 19.5%（業種の中央値 7.3%・123社中9位）、ROA 8.3%（業種の中央値 4.0%・123社中13位）、営業利益率 14.5%（業種の中央値 4.3%・122社中7位）、売上高成長率 —（業種の中央値 3.4%・値なし）、自己資本比率 41.9%（業種の中央値 56.2%・123社中103位）、PER 14.4倍（業種の中央値 17.6倍・115社中74位）、PBR 2.92倍（業種の中央値 1.20倍・121社中12位）、配当利回り 3.45%（業種の中央値 2.09%・113社中22位）、配当性向 49.7%（業種の中央値 36.1%・108社中27位）。
このページで分かること
ラジ株ナビの銘柄詳細ページでは、収益性、成長性、財務健全性、配当、割安性の観点から個別銘柄を確認できます。上の推移の要約で直近の業績と配当の流れをつかみ、時系列チャート、6軸スコア、理想株価とあわせて深掘りできます。ランキングページで見つけた銘柄の確認にも使えます。
データの出典と更新
財務指標はEDINETの有価証券報告書データを中心に集計しています。株価や一部の市場指標は取得可能な最新データをもとに更新されます。この銘柄の財務データの最終更新日: 2026-11-10。
関連ページ
同業種の銘柄（食料品）
総合スコア上位
この銘柄の大量保有者
大量保有報告書の提出者（保有割合の高い順）
- アサヒビール株式会社 10.11%
- 近鉄グループホールディングス株式会社 10.09%
- キャピタル・インターナショナル・インク 3.63%
- 野村キャピタル・パートナーズ株式会社 0.00%
5%以下の割合は、5%を超えて保有していた方が、その後の変更報告書で5%以下になったときの最新の報告値です（5%以下になると、以後の報告義務はなくなります）。
よくある質問
オリオンビール株式会社（409A）の配当利回りは？
最新決算期の配当利回りは3.4%です。市場平均を上回る水準であり、EDINETの有価証券報告書をもとに算出しています。配当の推移はページ内のチャートで確認できます。
オリオンビール株式会社（409A）のROEは？
最新決算期のROEは19.5%で、高水準にあります。ROEの時系列推移はページ内チャートで確認できます。
オリオンビール株式会社（409A）の財務健全性は？
自己資本比率は41.9%で、標準的な財務健全性を保っていると評価できます。詳細はページ内の財務健全性タブで確認できます。
オリオンビール株式会社（409A）の収益性はどうですか？
営業利益率は14.5%で、高い収益性を示しています。売上・利益の時系列推移はページ内チャートをご覧ください。
オリオンビール株式会社（409A）は割安ですか？
PERは14.40倍で、市場平均より低めの評価となっています。PERは市場環境や業種特性によって変わるため、同業他社との比較や他の指標と組み合わせて判断することをお勧めします。