株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（1431）
ラジ株ナビ株価チャート
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理想株価
理想株価レンジ(ラジ株ナビモデル)
超割高資産価値の7割（下支え）との比較で決まった判定です。利益から見ても割高寄りです。利益から見た値は76.7円です。
- 緑：0円から理論株価まで（資産価値には届かない）
- 理論株価＝上限株価86.1 円α -86.5%
上限株価は理論株価と同じ値（上限α も同じ）
- 資産価値123 円
- 決算時株価639 円
PER×EPSベース
- 資産価値の7割で下支え86.1 円
実力EPSは、特別利益 0.0億円・特別損失 0.6億円を除いて試算した当社の値です（会社の公表値ではありません）。
- 特別利益（合計）−0.0億円+0.0円
- 特別損失（合計）+0.6億円+1.3円
会社予想EPS 12.0円 と 実力EPS 5.7円 の幾何平均
会社予想が実力EPSの2倍を超えるため、予想をそのまま使わず割り引いています。
財務サマリー
6軸スコア
建設業の中で
136位 / 139社
Ｌｉｂ ＷｏｒｋをAIに分析させる
Claude・ChatGPTで「Ｌｉｂ Ｗｏｒｋを分析して」と話しかけるだけ。
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業績・配当の推移（直近5期）
決算の読み方と直近5期の流れ
2026年6月期の決算をもとに
【急落】営業益36.6%減。
売上高は2022年6月期の138億円から2026年6月期の157億円となり、年平均成長率（CAGR）は+3.3%です。
ROE は 10.7% → 2.2%。ROE の変化に最も大きく寄与したのは純利益率の低下です。
営業利益率は 5.2% → 3.4%（−1.8pt）。粗利率は 27.4% → 28.5% と上がっていて、押し下げたのは販管費率の上昇です。
2026年6月期のEPSは4.43円、1株配当は6.4円です。
直近5期で、ROEは2.2%〜13.1%、自己資本比率は34.7%〜44.6%の範囲で推移しています。
決算の読み方
全11段数字の動きを、順番に読み解きます。
1.何が起きた売上↓2% → 営業益↓37%（9割は利益率↓の分）
売上 160億円 → 157億円、営業利益 8.3億円 → 5.3億円、経常利益 8.5億円 → 2.9億円（営業外の損益の増減 −2.6億円）。
営業利益の減少 −3.1億円（8.3億円 → 5.3億円）のうち、売上高の減少による分が −1,691万円（6%）、利益率の低下による分が −2.9億円（94%）です。営業外の損益（経常利益 − 営業利益）が +2,162万円 → −2.4億円と −2.6億円動き、経常利益を営業利益より押し下げました。営業利益は 8.3億円 → 5.3億円（−37%）、経常利益は 8.5億円 → 2.9億円（−67%）です。内訳は 支払利息 −3,033万円・その他 −2.3億円です。主にその他（持分法による投資損益など）の分（89%）です。今期の経常利益は営業利益を 2.4億円下回っています（前期は 2,162万円上回る）。営業外の損益の内訳に、為替差損益の行はありません（その他にまとめている会社もあります）。
営業外の損益は 経常利益 − 営業利益 で見ています。持分法による投資損益は取り込んでいないので、その他に含めています。営業外の損益の増減が、営業利益・経常利益と売上に比べて大きいときに「違う動き」とします。
2.利益率の中身粗利率↑（下がっていない）／販管費率↑＝主に販管費の金額増の分
営業利益率 5.2% → 3.4%（−1.8pt）。
営業利益率は 5.2% → 3.4%（−1.8pt）。粗利率は 27.4% → 28.5% と上がっていて、押し下げたのは販管費率の上昇です。粗利率 27.4% → 28.5%（+1.1pt）、販管費率 22.2% → 25.2%（+2.9pt）。販管費率は 22.2% → 25.2%（+2.9pt）。上がった分の多く（+2.5pt）は、販管費の金額が増えた分です。販管費そのものは 35.6億円 → 39.5億円（+11%）、売上は 160億円 → 157億円（−2%）です。上がった分 +2.9pt のうち、売上の増減による分が +0.5pt、販管費の増減による分が +2.5ptです。
3.稼ぐ力ROE↓ 10.7%→2.2%（最も大きく寄与：純利益率↓）
ROE は 10.7% → 2.2%。ROE の変化に最も大きく寄与したのは純利益率の低下です。純利益率 3.1% → 0.7%、総資産回転率 1.38回 → 1.25回、財務レバレッジ 2.51倍 → 2.66倍。下げ幅への効き方は 純利益率 94%・総資産回転率 6%です。財務レバレッジは逆に押し上げました。売上は 160億円 → 157億円（−2%）、総資産（期首・期末の平均）は 116億円 → 125億円（+8%）です。
分解は期首・期末の平均の総資産・自己資本で計算しています。
4.お金の流れ営業CF 赤字（純利益は黒字）
純利益は黒字（1.0億円）なのに、営業CF は赤字（−14.2億円）です。同じ期に、売上債権は 8,628万円 → 4,762万円、有利子負債は 38.1億円 → 58.3億円でした。差の理由は、運転資金（売上債権・在庫など）の増加などが考えられます。キャッシュ・フロー計算書で確かめてください。
5.在庫と運転資本棚卸資産回転日数↑ 156→227日（前期の1.5倍）
売れ残りとは限りません（受注に備えた積み増し・原材料の先行調達・値上がりなどでも伸びます）。
棚卸資産回転日数が 156日 → 227日 に伸びました（前期の 1.5倍）。棚卸資産は 49.7億円 → 69.6億円（+40%）、売上は 160億円 → 157億円（−2%）で、棚卸資産回転日数（棚卸資産 ÷ 売上原価 × 365）は 156日 → 227日です。買入債務が有報から取れていないため、CCC は出していません。有報の棚卸資産の内訳（製品・仕掛品・原材料）と、次の決算の営業CF で確かめてください。
回転日数の分母は、棚卸資産と買入債務は売上原価、売上債権は売上です（チャートの回転日数・CCC と同じ式）。
6.借入と財務レバレッジ期末のレバレッジ↑ 2.44→2.88倍（主に借入の分）／借入↑ +20.3億円（営業CF赤字の穴埋め）
期末の自己資本比率が 40.9% → 34.7% に下がりました（期末の財務レバレッジ 2.44倍 → 2.88倍）。
自己資本比率の下げ幅（−6.2pt）への効き方は 借入 88%・配当 9%・自社株買い 2%です。下げ幅に最も大きく効いたのは借入の分です。利益の積み上がり（+0.5pt）・その他の純資産の動き（+0.2pt）・借入以外の負債の減少（+0.1pt）は逆に自己資本比率を押し上げました。有利子負債が 38.1億円 → 58.3億円 に増えました（+20.3億円、+53%）。営業CF が赤字（−14.2億円）で、借入は事業の現金の不足を埋めた形です（投資CF も −9.1億円）。財務CF は +18.7億円です。使い道は CF の符号から分けたもので、借入の目的は有報（資金調達の説明）で確かめてください。
自己資本比率・財務レバレッジは期末の 自己資本 ÷ 総資産（とその逆数）で計算しています。ROE の分解と「ROE は高いが、借入で上げていないか」のレバレッジは期首・期末の平均なので、数字が少し違います。画面の自己資本比率とも少し違うことがあります。配当と自社株買いは CF 計算書の支払額です。その他の純資産の動きには、包括利益・新株の発行・非支配株主持分の動きなどが入ります。
7.利益の中身一時的な損が純益を押し下げ（純益の29%分）
純利益の中身には、一時的な損が大きく入っています（純利益の 29%）。実力 EPS（一時的な損益を除いた試算）は公表 EPS より 29% 高い試算です。
純利益 1.0億円には、一時的な損が 2,999万円（税引後、純利益の 29%）入っています。本業の営業利益は 8.3億円 → 5.3億円（−37%）、純利益は 4.9億円 → 1.0億円（−79%）です。一時的とした損益（純利益への効き方。非継続事業のほかは税引前）は 特別損失 −6,013万円・特別利益 +15万円です。実効税率は 54.2%（直前3期の平均 40.8%、+13.4pt）です。営業利益の減少 −3.1億円（8.3億円 → 5.3億円）のうち、売上高の減少による分が −1,691万円（6%）、利益率の低下による分が −2.9億円（94%）です。営業外の損益の内訳に、為替差損益の行はありません（その他にまとめている会社もあります）。
一時的な損益は、実力 EPS（理想株価・財務の画面）と同じ判定の試算です（特別損益・為替差損益の例年からの突出分・非継続事業など）。会社の公表値ではありません。通期の有報で見ています。四半期の短信は売上と利益だけで、特別損益・為替差損益の中身を分けられないため、四半期ではこの読み方をしません。
8.利払い営業益÷支払利息 25.3倍→8.3倍（前期の半分以下）
営業利益 ÷ 支払利息は 25.3倍 → 8.3倍で、前期の半分以下になりました。
支払利息は 3,295万円 → 6,328万円、営業利益は 8.3億円 → 5.3億円です。実効金利（支払利息 ÷ 期末の有利子負債）は 1.1%（前期 0.9%）です。
営業利益 ÷ 支払利息で見ています（営業利益で支払利息を何回まかなえるか）。
9.株主への還元据え置き（6.4円）・配当性向 30→144%（利益を上回る）
EPS は 21.19円 → 4.43円（−79%）で、配当性向（1株配当 ÷ EPS）は 30.2% → 144.5% に上がりました。
10.配当の持続性予想配当性向 53%／FCF −23.3億円＜配当 1.5億円
予想の配当性向は 53.2%で、2026年6月期は全投資後の FCF が配当の支払額を下回りました（営業CF − 設備投資でも下回っています）が、前期は上回っていました。配当性向は 2026年6月期 144.5%（有報）、2027年6月期の会社予想では 53.2%（予想の1株配当 6.4円 ÷ 予想 EPS 12.03円）です。全投資後の FCF（営業CF ＋ 投資CF）と配当の支払額は、2024年6月期 1.8億円・1.5億円、2025年6月期 8.9億円・1.5億円、2026年6月期 −23.3億円・1.5億円です。営業CF − 設備投資（有形・無形固定資産の取得）は、2024年6月期 7.6億円、2025年6月期 9.4億円、2026年6月期 −15.2億円です。2026年6月期の自己株式の取得（自社株買い。単元未満株の買取りを含む）は 3,897万円で、配当と合わせた支出は 1.9億円（FCF は −23.3億円）です。利益と現金のずれ（A11）: 純利益は黒字（1.0億円）なのに、営業CF は赤字（−14.2億円）です。
FCF は財務サマリーと同じ 営業CF ＋ 投資CF（買収・有価証券の取得なども入る全投資の後）、設備投資はキャッシュ・フロー計算書の有形・無形固定資産の取得、配当の支払額は有報のキャッシュ・フロー計算書の値です。予想の配当性向は最新の会社予想の1株配当 ÷ 予想 EPS です。配当予想は 2026-11-12 の第1四半期の短信の値です。
11.5期の中での位置売上 年+3%・ROE は5期で最低
売上高は2022年6月期の138億円から2026年6月期の157億円となり、年平均成長率（CAGR）は+3.3%です。直近5期で、ROEは2.2%〜13.1%、自己資本比率は34.7%〜44.6%の範囲で推移しています。
出していない段：どこで（この会社には当てはめない：単一セグメント）。ほか5段は目立つ動きなし
出典: EDINET 有価証券報告書の数値（連結財務諸表を作る会社は連結、作らない会社は単体）
業種内の位置づけ
建設業 139社中 136位（総合40点）
業種の中央値との比較
| 指標 | この会社 | 業種の中央値 | 順位 |
|---|---|---|---|
| 収益性 | |||
| ROE | 2.2% | 10.2% | 139社中133位 |
| ROA | 0.8% | 5.0% | 139社中135位 |
| ROIC | 2.3% | 7.1% | 139社中130位 |
| 営業利益率 | 3.4% | 7.2% | 139社中125位 |
| 純利益率 | 0.7% | 5.5% | 139社中134位 |
| 粗利率 | 28.5% | 17.6% | 139社中12位 |
| 安全性 | |||
| 自己資本比率 | 34.7% | 55.3% | 139社中120位 |
| D/Eレシオ | 124.6% | 15.7% | 139社中8位 |
| 流動比率 | 155.3% | 196.1% | 139社中107位 |
| 効率 | |||
|---|---|---|---|
| 総資産回転率 | 1.16回 | 1.00回 | 139社中33位 |
| 成長 | |||
| 売上高成長率 | −2.0% | 4.1% | 137社中103位 |
| 営業利益の成長率 | −36.6% | 27.4% | 137社中129位 |
| 純利益の成長率 | −79.2% | 25.9% | 137社中134位 |
| EPSの成長率 | −79.1% | 26.1% | 136社中134位 |
| 売上高CAGR（3年） | 3.4% | 6.8% | 131社中101位 |
| 営業利益CAGR（3年） | 20.8% | 20.3% | 124社中61位 |
| EPS CAGR（3年） | −17.3% | 23.9% | 123社中121位 |
| 還元・評価 | |||
| PER | 144.2倍 | 11.8倍 | 135社中1位 |
| PBR | 3.18倍 | 1.15倍 | 138社中5位 |
| 配当利回り | 1.00% | 3.59% | 134社中132位 |
| 配当性向 | 144.5% | 39.1% | 133社中2位 |
| DOE | 3.2% | 3.7% | 134社中82位 |
順位は値の大きい順で、優劣の判定ではありません。PER・PBR・配当利回りは決算時点の擬似株価ベースです。 成長率は前期の値が小さいと極端な値になります。 3年CAGRは3期前と最新期の値がともにプラスの会社だけで計算しています。
四半期の進捗率
決算の読み方（今期の進み具合）
2027年6月期の進み具合（第1四半期・2026-11-12 時点）
下期の計画利益率5.5%。
会社予想は 売上 162億円（前期比 +3%）・営業利益 5.8億円（同 +10%）。
会社が計画している下期の金額は、売上 85.0億円・営業利益 4.7億円です（通期予想 − 上期予想）。
上期の予想の 1.1倍の売上で、営業利益率は上期 1.4% → 下期 5.5%。2026年6月期の通期は 3.4%、2025年6月期の通期は 5.2%でした。
今期の進み具合
全2段会社予想に対する進みを、順番に読み解きます。
1.進み具合今期予想 売上 162億円（前期比 +3%）・営業利益 5.8億円（同 +10%）
2.下期の計画利益率 1.4%→5.5%・売上は上期の予想の1.1倍
会社が計画している下期の金額は、売上 85.0億円・営業利益 4.7億円です（通期予想 − 上期予想）。
上期の予想の 1.1倍の売上で、営業利益率は上期 1.4% → 下期 5.5%。2026年6月期の通期は 3.4%、2025年6月期の通期は 5.2%でした。下期だけで、有報のある期で最高の通期売上（2025年6月期 160億円）の 53%を売る計画です。前年の上期と下期の比率はまだ比べられません（前年の上期の実績は、今期の第2四半期の短信が出てから入ります）。
下期の計画の額 ＝ 通期予想 − 上期予想（最新の会社予想）。
出していない段：前年との比較（この会社には当てはめない：進捗率が0〜200%の外）。ほか2段は目立つ動きなし
基準：2026-11-12 第1四半期の短信
市場予想（コンセンサス）との比較・今の株価と需給・決算説明会の発言は扱っていません。
各四半期を単独で取り出した実額と、通期予想に対する進捗率です。進捗率は昨年同時期の進捗率と比較し、季節性の影響を打ち消して評価しています。
単位: 億円（EPSのみ円）
| 四半期 | 売上 | 営業益 | 経常益 | 純益 | EPS |
|---|---|---|---|---|---|
| Q1単独 | 24.5+17.7% | -3.9+0.8% | -2.9+28.5% | -2.4+20.4% | -10.25+20.4% |
| Q1累計 | 24.5+17.7% | -3.9+0.8% | -2.9+28.5% | -2.4+20.4% | -10.25+20.4% |
| Q2未発表 | 昨年44.0% | 昨年17.5% | — | — | — |
| Q3未発表 | 昨年60.6% | — | — | — | — |
| Q4未発表 | 昨年104.5% | 昨年105.6% | 昨年54.8% | 昨年54.3% | — |
| 通期予想 | 162.0 | 5.8 | 5.1 | 2.8 | — |
| 進捗率 | 15.1%並み | —累計赤字 | —累計赤字 | —累計赤字 | — |
単独は「その四半期だけ」、累計は「期首からその四半期まで」（Q4 の累計は通期の実績）。数字の下は前年の同じ期間との比較です。進捗率の下の「速い・並み・遅い」は、昨年同時期の進捗率との比較です。
※ 営業利益・経常利益・純利益は、累計が赤字で通期予想が黒字のため、進捗率は出していません。
| 指標 | 区分 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 通期予想 | 進捗率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 単独 | 24.5億円+17.7% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 162.0億円 | 15.1%例年並み昨年13.3% |
| 累計 | 24.5億円+17.7% | 昨年 44.0% | 昨年 60.6% | 昨年 104.5% | |||
| 営業利益 | 単独 | -3.9億円+0.8% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 5.8億円 | —累計赤字 |
| 累計 | -3.9億円+0.8% | 昨年 17.5% | 昨年 105.6% | ||||
| 経常利益 | 単独 | -2.9億円+28.5% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 5.1億円 | —累計赤字 |
| 累計 | -2.9億円+28.5% | 昨年 54.8% | |||||
| 純利益 | 単独 | -2.4億円+20.4% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | 2.8億円 | —累計赤字 |
| 累計 | -2.4億円+20.4% | 昨年 54.3% | |||||
| EPS | 単独 | -10.25円+20.4% | 未発表 | 未発表 | 未発表 | --- | --- |
| 累計 | -10.25円+20.4% |
単独は「その四半期だけ（3か月）」、累計は「期首からその四半期まで」（Q4 の累計は通期の実績）。前年比は、単独は前年の同じ四半期、累計は前年の同じ期間の累計と比べています。前の四半期の累計が無い単独は計算できず「未取得」です。
※ 営業利益・経常利益・純利益は、累計が赤字で通期予想が黒字のため、進捗率は出していません。
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋの概要
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（証券コード 1431）の財務スコアと主要指標を確認できるページです。最新決算期（2026-06-30）のデータによると、ROE2.2%は低位な水準にある。また、自己資本比率34.7%は標準的な水準。また、PER144.2倍と高い成長期待が株価に織り込まれている。前期と比較すると、売上高は前期比減収（-2.0%）、営業利益は減益（-36.6%）となった。ROEは前期比8.5pp悪化した。EDINETの有価証券報告書データをもとに、日本株の投資判断に必要な指標を整理しています。
主要指標
- 配当利回り: 1.0%
- ROE: 2.2%
- 自己資本比率: 34.7%
- 営業利益率: 3.4%
- PER: 144.20倍
- PBR: 3.18倍
業績・配当の推移（直近5期）
売上高は2022年6月期の138億円から2026年6月期の157億円となり、年平均成長率（CAGR）は+3.3%です。ROE は 10.7% → 2.2%。ROE の変化に最も大きく寄与したのは純利益率の低下です。営業利益率は 5.2% → 3.4%（−1.8pt）。粗利率は 27.4% → 28.5% と上がっていて、押し下げたのは販管費率の上昇です。2026年6月期のEPSは4.43円、1株配当は6.4円です。直近5期で、ROEは2.2%〜13.1%、自己資本比率は34.7%〜44.6%の範囲で推移しています。
決算の読み方（全11段）
何が起きた
売上↓2% → 営業益↓37%（9割は利益率↓の分）
売上 160億円 → 157億円、営業利益 8.3億円 → 5.3億円、経常利益 8.5億円 → 2.9億円（営業外の損益の増減 −2.6億円）。
利益率の中身
粗利率↑（下がっていない）／販管費率↑＝主に販管費の金額増の分
営業利益率 5.2% → 3.4%（−1.8pt）。
稼ぐ力
ROE↓ 10.7%→2.2%（最も大きく寄与：純利益率↓）
お金の流れ
営業CF 赤字（純利益は黒字）
在庫と運転資本
棚卸資産回転日数↑ 156→227日（前期の1.5倍）
売れ残りとは限りません（受注に備えた積み増し・原材料の先行調達・値上がりなどでも伸びます）。
借入と財務レバレッジ
期末のレバレッジ↑ 2.44→2.88倍（主に借入の分）／借入↑ +20.3億円（営業CF赤字の穴埋め）
期末の自己資本比率が 40.9% → 34.7% に下がりました（期末の財務レバレッジ 2.44倍 → 2.88倍）。
利益の中身
一時的な損が純益を押し下げ（純益の29%分）
純利益の中身には、一時的な損が大きく入っています（純利益の 29%）。実力 EPS（一時的な損益を除いた試算）は公表 EPS より 29% 高い試算です。
利払い
営業益÷支払利息 25.3倍→8.3倍（前期の半分以下）
営業利益 ÷ 支払利息は 25.3倍 → 8.3倍で、前期の半分以下になりました。
株主への還元
据え置き（6.4円）・配当性向 30→144%（利益を上回る）
EPS は 21.19円 → 4.43円（−79%）で、配当性向（1株配当 ÷ EPS）は 30.2% → 144.5% に上がりました。
配当の持続性
予想配当性向 53%／FCF −23.3億円＜配当 1.5億円
5期の中での位置
売上 年+3%・ROE は5期で最低
出典: EDINET 有価証券報告書の数値（連結財務諸表を作る会社は連結、作らない会社は単体）
業種内の位置づけ
建設業 139社中 136位（総合40点）
6軸スコア: 割安度14（割高）・稼ぐ力19（低収益）・成長性39（鈍化）・安全性57（標準）・還元力58（標準）・事業独占力54（強い）
業種（建設業）の中央値との比較: ROE 2.2%（業種の中央値 10.2%・139社中133位）、ROA 0.8%（業種の中央値 5.0%・139社中135位）、営業利益率 3.4%（業種の中央値 7.2%・139社中125位）、売上高成長率 −2.0%（業種の中央値 4.1%・137社中103位）、自己資本比率 34.7%（業種の中央値 55.3%・139社中120位）、PER 144.2倍（業種の中央値 11.8倍・135社中1位）、PBR 3.18倍（業種の中央値 1.15倍・138社中5位）、配当利回り 1.00%（業種の中央値 3.59%・134社中132位）、配当性向 144.5%（業種の中央値 39.1%・133社中2位）。
このページで分かること
ラジ株ナビの銘柄詳細ページでは、収益性、成長性、財務健全性、配当、割安性の観点から個別銘柄を確認できます。上の推移の要約で直近の業績と配当の流れをつかみ、時系列チャート、6軸スコア、理想株価とあわせて深掘りできます。ランキングページで見つけた銘柄の確認にも使えます。
データの出典と更新
財務指標はEDINETの有価証券報告書データを中心に集計しています。株価や一部の市場指標は取得可能な最新データをもとに更新されます。この銘柄の財務データの最終更新日: 2026-11-10。
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この銘柄の大量保有者
大量保有報告書の提出者（保有割合の高い順）
よくある質問
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（1431）の配当利回りは？
最新決算期の配当利回りは1.0%です。配当を実施している銘柄であり、EDINETの有価証券報告書をもとに算出しています。配当の推移はページ内のチャートで確認できます。
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（1431）のROEは？
最新決算期のROEは2.2%で、低位な水準にあります。前期比では8.5pp悪化しています。ROEの時系列推移はページ内チャートで確認できます。
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（1431）の財務健全性は？
自己資本比率は34.7%で、標準的な財務健全性を保っていると評価できます。詳細はページ内の財務健全性タブで確認できます。
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（1431）の収益性はどうですか？
営業利益率は3.4%で、薄利の収益構造を示しています。前期比では減益（-36.6%）となっています。売上・利益の時系列推移はページ内チャートをご覧ください。
株式会社Ｌｉｂ Ｗｏｒｋ（1431）は割安ですか？
PERは144.20倍で、成長期待を織り込んだ高めの評価となっています。PERは市場環境や業種特性によって変わるため、同業他社との比較や他の指標と組み合わせて判断することをお勧めします。